Strategi ‘dollar cost averaging’ merupakan pendekatan pelaburan yang berkuasa namun seringkali dipandang remeh oleh mereka yang baru menceburi dunia pelaburan, terutama ketika berhadapan dengan pasaran yang turun naik tidak menentu.
Ramai pelabur baharu panik melihat harga aset jatuh dan memilih untuk menjual kerugian, manakala yang lain cuba meneka masa yang sesuai untuk membeli, seringkali berakhir dengan kekecewaan.
Jika anda sedang mencari kaedah yang lebih teratur dan berdisiplin untuk membina kekayaan jangka panjang tanpa perlu risau tentang pergerakan pasaran harian, maka strategi dollar cost averagaing atau DCA adalah jawapan yang anda cari.
Konsep Asas Strategi Dollar Cost Averaging
Strategi dollar cost averaging (DCA) adalah kaedah pelaburan di mana seseorang individu melabur sejumlah wang yang tetap pada selang masa yang konsisten, tanpa mengambil kira sama ada pasaran sedang meningkat atau merosot.
Daripada cuba meneka masa yang sesuai untuk melabur sebanyak mungkin (lump-sum), strategi DCA membolehkan anda membeli lebih banyak unit pelaburan apabila harga rendah dan lebih sedikit unit apabila harga tinggi.
Secara ringkasnya, anda tidak perlu risau tentang turun naik pasaran kerana pelaburan anda dilakukan secara automatik setiap bulan.
Sebagai contoh mudah, bayangkan anda melabur RM500 setiap bulan ke dalam sesuatu dana unit amanah.
Jika pada bulan pertama harga seunit adalah RM1.00, anda mendapat 500 unit. Apabila pasaran menurun dan harga turun kepada RM0.50 pada bulan berikutnya, RM500 yang sama akan membeli 1000 unit.
Dari masa ke masa, kos purata seunit pelaburan anda menjadi lebih rendah berbanding jika anda melabur secara sekaligus pada satu-satu harga tertentu.
Pendekatan inilah yang menjadikan strategi DCA begitu berkesan untuk menangani risiko pasaran yang tidak menentu.
Kelebihan Utama Melaksanakan Strategi DCA
Terdapat beberapa kelebihan signifikan apabila anda mengamalkan strategi dollar cost averaging terutamanya dalam suasana ekonomi yang tidak stabil.
Pertama, strategi ini secara automatik membantu anda membeli pada harga purata yang lebih rendah dari semasa ke semasa dan kajian menunjukkan bahawa dengan melabur secara konsisten, kesan turun naik pasaran dapat dilembutkan kerana anda tidak terdedah kepada risiko membeli pada harga puncak.
Kedua, strategi DCA menghapuskan keperluan untuk meneka masa pasaran yang sempurna. Kebanyakan pelabur gagal bukan kerana memilih instrumen yang salah, tetapi kerana emosi ketika pasaran jatuh.
Dengan DCA, anda terus melabur walaupun pasaran sedang bergolak, lantas memastikan anda kekal aktif dalam pasaran dan tidak terlepas peluang pemulihan.
Ketiga, pendekatan ini sangat sesuai untuk mereka yang baru bermula dengan modal yang kecil.
Anda tidak perlu mempunyai puluhan ribu ringgit untuk memulakan pelaburan; komitmen bulanan serendah RM100 atau RM200 sudah memadai untuk membina portfolio yang bermakna dalam jangka masa panjang.
Siapa Yang Paling Sesuai Menggunakan Strategi Ini
Strategi dollar cost averaging bukanlah untuk semua orang, tetapi ia sangat sesuai untuk kategori pelabur tertentu.
Jika anda seorang profesional yang sibuk bekerja dan tidak mempunyai masa untuk memantau pergerakan pasaran setiap hari, maka DCA adalah pilihan tepat kerana ia automatik dan tidak memerlukan perhatian berterusan.
Begitu juga jika anda baru berjinak-jinak dalam dunia pelaburan unit amanah atau saham, DCA membolehkan anda belajar sambil melabur tanpa tekanan emosi yang melampau.
Namun, jika anda adalah seorang pedagang harian (trader) yang memburu keuntungan besar dalam jangka pendek dan mempunyai kepakaran untuk membaca carta pasaran, maka DCA mungkin tidak sesuai kerana ia direka untuk jangka panjang, bukan untuk mendapatkan pulangan segera.
Yang penting, tetapkan jumlah pelaburan yang bersesuaian dengan kemampuan kewangan bulanan anda supaya anda dapat konsisten tanpa terbeban.
Ramai pelabur gagal bukan kerana strateginya salah, tetapi kerana mereka berhenti di tengah jalan apabila melihat pelaburan berada dalam kerugian sementara.
Artikel berkaitan: Pelaburan Robo-Advisor di Malaysia: Sesuai untuk Siapa?
Langkah Praktikal Memulakan Strategi DCA
Untuk memulakan strategi dollar cost averaging, langkah pertama adalah membuka akaun pelaburan dengan institusi kewangan yang menawarkan kemudahan arahan tetap bulanan.
Kebanyakan bank utama di Malaysia seperti Maybank, serta pengurus dana seperti ASNB, AHAM Capital, dan Hong Leong Asset Management menyediakan pilihan untuk melabur secara automatik setiap bulan dari akaun simpanan anda.
Pilih instrumen pelaburan yang sesuai dengan toleransi risiko anda; bagi pemula, dana indeks atau unit amanah yang pelbagaian adalah pilihan bijak.
Seterusnya, tetapkan jumlah komitmen bulanan yang anda selesa, misalnya RM200 atau RM500, dan pastikan jumlah ini tidak mengganggu keperluan perbelanjaan asas atau dana kecemasan anda.
Kemudian, lupakan tentang turun naik pasaran jangka pendek dan teruskan pelaburan secara konsisten untuk tempoh sekurang-kurangnya lima hingga sepuluh tahun.
Seperti yang ditunjukkan oleh jadual pelaburan, RM200 sebulan dengan pulangan enam peratus setahun boleh berkembang menjadi hampir RM95,000 selepas dua puluh tahun.
Akhir kata, strategi dollar cost averaging adalah alat yang amat berguna bagi mereka yang ingin membina kekayaan secara sistematik tanpa perlu stres tentang turun naik pasaran dan ia mengubah ketidaktentuan menjadi kelebihan dengan memastikan anda membeli lebih banyak unit ketika harga murah dan mengawal emosi daripada mempengaruhi keputusan pelaburan.
Yang paling penting dalam pelaburan bukanlah untuk meneka masa yang sesuai, tetapi untuk memulakan seawal mungkin dan kekal konsisten.
